一、规模化催生金融需求，农业信贷大有可为

       随着农业生产的规模化经营，种植业农业经营主体的资金缺口不断放大，融资额度大幅增加。大部分种植业现代农业经营主体的贷款额度需求都在 100 万元左右，多者甚至达到 500 万元，上千万元，这是普通农户不能相比的。种植业现代农业经营主体对融资期限的需求更加多元化，既有季节性较强的短期融资需求，也有较大规模的中长期融资需 要。在被调查的辖区，种植业现代农业经营主体的短期融资主要用于购买种子、化肥、 农药、柴油等生产资料支出和春种、田间管理、秋收等雇佣农业机械和雇工的佣金支出，期限一般在一年以内，具有明显的季节性特征。长期融资主要用于土地流转、耕地整理、购臵大型农机具等中长期投资，期限在 1～3 年，甚至更长。
（1）国家政策支持，中央财政背书

       融资难、融资贵，农户因资金不足无法扩大规模，是制约农业产业化的关键因素之一。农民目前的财产主要有土地使用权、宅基地使用权、生产性固定资产和耐用消费品等，但这些财产在构成担保物的要素上均存在一定缺陷，导致农民因缺乏担保物而无法获得 金融机构的信贷支持。

2015 年 7 月，财政部、农业部、银监会联合印发了《关于财政支持建立农业信贷担保体系的指导意见》，提出 2015-2016 年各地要把中央财政安排支持粮食适度规模经营的资金投入主要放在建立省级农业信贷担保体系，特别是粮食主产省和农业大省要在这方面实现突破，初步建立省级农业信贷担保机构。同时，稳妥建立市县级农业信贷担保机构，适时组建全国农业信贷担保机构；力争用 3 年时间建立健全具有中国特色、覆盖全国的农业信贷担保体系框架。
（2）土地承包经营权抵押贷款

       以往由于专业农场和家庭农场有效抵押物不足，融入资金往往通过民间借贷，不仅费用成本高，而且贷款利息也很高。“土地承包经营权抵押贷款”在办理担保环节实行零费用，贷款利率为上浮 30%，利率较同期同类贷款优惠 2 个百分点以上，而且能够享受政府 60%的贴息，极大地降低了融资成本，促进了专业农场和家庭农场的发展，极大地缓解了家庭农场和专业农场面临的抵押难、贷款难的问题，为实现现代农业发展提供了有力支撑。

（3）种植业小额保证保险贷款

       现代农业经营主体属于规模化经营，投资较大，相应地在经营中面临的病虫害、气象灾害、病疫、市场波动等不可控风险也更大，遭受的损失可能会不可估量，因此对农业保 险分散化解风险的渴求也更为强烈。

种植业小额保证保险贷款业务是一种银行与保险合作的创新金融业务，是加强金融合作、改善金融服务的积极尝试。该业务主要为家庭农场、种植大户、农民专业合作社等新型 农业经营主体提供农业生产贷款融资服务。即：借款人向保险公司投保，保险公司承保贷款保证保险，银行以此作为主要担保方式向借款人发放贷款。通过银保合作，有效解 决了新型农业经营主体抵押担保物不足、授信额度低等问题，贷款的额度进一步扩大， 贷款的资格准入、操作程序进一步简化；同时，保险费用由银行承担，降低了融资成本。 银行作为贷款方，具有资金授信管理、风险处臵等优势；保险公司作为承保方，具有对 客户真实经营情况掌握全面、处臵保险事故能力专业等特点；双方的合作，形成优势互 补，收益与风险共担。
二、他山之石——美、法、日等发达国家的经验

（1）美国

       美国的农村金融是以商业金融机构和个人信贷为基础，以农业合作信贷机构为主导，以 政府农贷机构为辅助的复合型供给体系。在这一体系中，农业信用担保方式主要包括： 固定资产抵押，固定资产主要包括土地和住房，其中又以土地为主；流动资产抵押，主 要包括大件消费品、设备和农产品；权利质押，主要包括专利、版权、动产票据、产权 凭证、应收账款、股权等；担保机构贷款，美国的农业信用担保机构属于政策性担保机 构，主要包括农民家计局、农村电气化管理局和小企业管理局。除此之外，美国还拥有 健全的农业保险体系、农业信用担保法律体系和个人信征体系。
（2）法国

       法国的农村金融组织体系主要由农业信贷银行、互助信贷联合银行、大众银行和土地信贷银行等四家银行组成，其中，农业信贷银行在整个农村金融市场上居于主导地位。在这一金融体系下的担保方式主要包括：合作金融下的信用担保，这是法国农民获得贷款的最主要方式之一；个人资产担保，主要包括土地、房屋、大型机器设备等；政策性金融担保机构担保，与之相配套的有良好的农业保险市场、完善的法律体系和大量的农业合作社。
（3）日本

       日本的农村金融供给主体以合作金融和政策性金融为主，农户贷款的主要担保方式包括：政府主导下的信用保证保险担保；不动产抵押，主要包括土地抵押和林地抵押；动产债 权担保，主要包括牛、猪、蔬菜等动产以及应收账款；自然人担保。除此之外，日本也 拥有健全的农业保险体系以及动产评估和信用评级体系。
三、新希望——农村普惠金融的典范

（1）开创农村金融担保模式

       早在 2007 年，新希望便率先在农牧行业设立养殖担保公司，迄今已累计为养殖户提供超过 150 亿元融资，年担保量约 37 亿元，年扶持养殖用户约 1.8 万户，全部属于“三农”、“中小微”客户，户均担保额约 20 万元。2009 年，新希望普惠担保依托在农牧业耕耘多年的经验及对农户的深入了解，借鉴国内外优秀畜牧企业的成功经验，创新了龙头企业带动农户发展的有效模式，即“养殖户+龙头企业+政府+银行+养殖合作社+上下游企业+

保险公司+担保公司”的八位一体运作模式，为农户扩大生产规模和技术改造提供资金担保服务，开创了以养殖担保为主体的农村金融服务模式，得到社会广泛认可。截止 2014年底，新希望集团普惠旗下已拥有 20 家分(子)公司、150 多个办事处，分布全国各地，累计担保近 180 亿元，给养殖户带来累计收入 550 亿元。尤其是 2014 年，养殖因受禽流感影响行情低迷，农牧业遭遇空前挑战，普惠公司为规模化养殖业走出困境、持续发展提供了强力支持。

       新希望在全行业率先推出了为农户提供技术服务、数据服务的“福达”计划，以及面向 大型养猪场的托管服务，在养禽和养猪领域都设立了养殖培训管理公司，从养殖人员培 养的角度切入养殖场服务管理，同时继续扩大担保业务的市场范围，积极探索农业互联 网金融业务。公司继续加强福达计划体系运行，面向农户开展蛋多多、PSY25 动力、肉多多等多种形式的养殖培训，还在 2015 年下半年陆续成立了家禽养殖培训管理公司、养猪培训管理公司；公司在 2015 年初还成立了慧农科技，开展面向农村的互联网金融服务，平台全年实现成交额近 10 亿元。这种创造共享价值和双赢的思路，正是新希望实现经济和社会价值的关键。

新希望在四川、山东、河北等地建立了几百家农村合作社，成员 50-200 名不等，为其提供技术咨询与服务。新希望六和成立了中国第一家养殖担保公司，随后普惠农牧融资担保公司成立，并在全国建立了近 20 家农业金融担保公司。

       改变个体散养、各自为战的局面，大大提升农户抵御市场风险的能力。用“担保”模式解决农户资金难题，为规模化生产奠定基础。
（2）“担保鸡”成功经验复制

       “担保鸡”模式加速了新希望农牧巨头之路，其成功经验顺利拓展到其他领域。

       “担保奶”：新希望与四川新希望乳业的关联交易约定，三台担保为奶农提供银行贷款担保，主要用于购买奶牛。作为回报，奶农需在 3 年内，独家向新希望乳业供应生鲜乳。

       “自有牧场＋合作牧场＋家庭牧场”方式，“三种牧场的结合方式，不仅可以保障奶源安全，也能带动农业结构调整。

       “担保猪”：生猪养殖的产业链结构与肉鸡相似，所以生猪养殖领域的担保应该是可行的，随着生猪养殖的散养户逐渐退出，规模化养殖比例不断上升，有大量的资金需求去进行规模化养殖场的投资。

       近日人民银行巴彦县支行出台了活体抵押政策，确定龙江银行为试点行，针对生猪养殖企业开发出了“银行+企业+担保公司+生猪活体抵押”新的信贷产品，为巴彦县生猪养殖业带来新生机。活体抵押政策落地后，将更多地为解决农村融资难问题服务，银行也可以联合保险公司、担保公司、养殖巨头一起解决这个问题。


现代农业之巨头崛起——兼并收购，全球布局